Многие учреждения для повышения эффективности работы нуждаются в срочном обновлении основных фондов. Если собственных средств для этого недостаточно, можно рассмотреть два возможных варианта действий: взять оборудование в лизинг либо обратиться в банк за кредитом. Выбрать более выгодный поможет Excel со своими полезными функциями.
Бухгалтеры редко используют такую замечательную опцию Excel, как библиотека финансовых функций. Несмотря на то что подавляющее большинство финансовых формул состоит всего лишь из четырех арифметических операций и возведения в степень, далеко не всегда можно вспомнить, как выглядит та или иная формула. Поэтому тема для обсуждения есть. Покажем на примере, как с помощью Excel рассчитать лизинговые платежи.
Предположим, учреждение рассматривает две альтернативы – взять медицинское оборудование в долгосрочную аренду (лизинг) или кредитоваться в банке под 20% годовых и приобрести оборудование за счет этого кредита. Стоимость оборудования 100 тыс. руб., срок договора 5 лет. Ежегодно учреждение по лизинговому договору должно уплачивать аннуитет по 30 тыс. руб.
Для выбора подходящего варианта понадобится функция “Ставка”. На закладке “Формулы” находим кнопку “Вставить функцию”.
В открывшемся мастере функций выбираем категорию “Финансовые”. Из открывшегося списка выбираем “Ставка”. Далее нужно ввести исходные значения (операнды).
Первый операнд этой функции – количество периодов платежей по договору (в нашем примере – 5 лет).
Второй операнд – сумма аннуитета, минимального лизингового платежа за период (30 тыс. руб.).
Третий операнд – приведенная (текущая) стоимость оборудования (100 тыс. руб.).
Второй и третий операнды функции “Ставка” должны иметь разные знаки.
Четвертый операнд – ликвидационная стоимость предмета аренды на конец договора. В нашем примере она равна нулю.
Пятый операнд определяет, когда по договору будет делаться платеж.
Если 30 тыс. руб. уплачиваются в конце года (аннуитет обыкновенный или аннуитет постнумерандо), то поле можно не заполнять или поставить 0. Если платежи производятся в начале каждого года (аннуитет с предоплатой или аннуитет пренумерандо), нужно поставить 1.
Предположим, что в договоре предусмотрен платеж в конце года. Тогда имеем внутреннюю ставку доходности по договору 15,23824% (рис. 1).
Рис. 1. Ставка по лизингу при платеже в конце года
Если же платежи делаются в начале каждого периода, то внутренняя ставка доходности составит 25,67934% (рис. 2). В первом случае выгоднее лизинг, поскольку 15,23824% меньше банковских 20%. Во втором случае предпочтительней кредит (25,67934% > 20%).Рис. 2. Ставка по лизингу при платеже в начале года
Допустим, что учреждение выбрало лизинг с платежами в конце года. Тогда график лизинговых платежей будет выглядеть так:
Каждый аннуитетный платеж в 30 тыс. руб. погашает сначала набежавшие проценты, а потом – основную сумму долга. Например, сумма первого аннуитетного платежа состоит из погашения 15 238,24 руб. набежавших процентов и 14 761,76 руб. основного долга (30 000 - 15 238,24).
Используя функцию “Ставка”, бухгалтер без труда поймет, каким образом выгоднее обзавестись оборудованием – использовать лизинг или кредит. При этом все расчеты достаточно просты, что сэкономит время на убеждение руководителя. К тому же и времени на расчет уйдет совсем немного.